Qu'est-ce que le capital de niveau 2?
Outre le niveau 1, le niveau 2 est une composante supplémentaire du capital de base de la banque en vertu de l'accord de Bâle qui comprend des réserves de réévaluation, une réserve non divulguée, des instruments hybrides et des titres de créance subordonnés pour soutenir l'exigence de capital total de la banque.
Types de fonds propres de catégorie 2
# 1 - Réserves non divulguées
Les réserves non divulguées ou cachées sont celles qui ont été passées au compte de résultat et qui sont acceptées par les autorités de contrôle des banques. Ils peuvent être aussi précieux et avoir la même valeur intrinsèque que les autres bénéfices non répartis publiés, mais en raison du manque de transparence et du fait que certains pays ne reconnaissent pas les réserves comme des pratiques comptables acceptées, ils sont d'avis de les exclure de l'élément capital de base.
# 2 - Dette subordonnée
Le comité de base a un point de vue différent en ce qui concerne son inclusion en capital de niveau 2 en raison de leur échéance fixe et est l'incapacité à absorber les pertes sauf en cas de liquidation. Cependant, il a été convenu que les titres de créance subordonnés devraient avoir une échéance minimale d'au moins cinq ans pour être inclus dans les éléments de capital supplémentaires.
# 3 - Instruments de dette hybrides
Ces instruments comprennent les caractéristiques des instruments de dette et de capitaux propres. Ils sont considérés comme faisant partie du capital supplémentaire en raison de leur capacité à supporter les pertes de façon continue sans déclencher de liquidation, tout comme les capitaux propres.
# 4 - Provision générale / réserves générales de prêt
Ces réserves sont constituées contre l'éventualité d'une perte qui n'a pas été encourue ni encore identifiée. Comme elles ne reflètent pas la détérioration connue de l'évaluation d'actifs particuliers, ces réserves peuvent faire partie des fonds propres de catégorie 2. Cependant, les provisions ou réserves créées contre des pertes identifiées ou une détérioration identifiée de la valeur de tout actif ou groupe d'actifs soumis au risque pays, ou si la provision est constituée pour faire face à des pertes identifiées survenant ultérieurement dans le portefeuille ne font pas partie réserves.
# 5 - Réserves de réévaluation
Certains actifs sont réévalués pour refléter leur valeur actuelle ou quelque chose de plus proche de leur valeur actuelle plutôt que les coûts historiques doivent être inclus dans les fonds propres de catégorie 2. La réserve de réévaluation se présente de deux manières:
- D'une réévaluation formelle portée par le bilan.
- Ajout notionnel au capital des valeurs cachées résultant de la pratique de la détention de titres au bilan évalués aux coûts historiques.
Caractéristiques du capital de catégorie 2
# 1 - Pas de changement dans les constituants de niveau 2
Bâle III a accru le risque de capital et resserré la définition du capital en réponse aux crises financières de 2007-2009. Les fonds propres de catégorie 1 doivent être ajustés à la baisse pour refléter les déficits des régimes de retraite à prestations déterminées, mais ne sont pas augmentés à la hausse pour les excédents et ils excluent également les variations des bénéfices non répartis découlant des risques de crédit de la banque appelés ajustements de la valeur de la dette ou découlant de l'opération de titrisation.
Alors que le capital supplémentaire de niveau 2 comprend la dette subordonnée aux déposants d'une durée initiale d'au moins 5 ans et les actions privilégiées perpétuelles cumulatives. Il n'y a eu aucun changement dans les constituants de niveau 2.
# 2 - Exigences de fonds propres à Bâle III
- Les fonds propres de catégorie 1 doivent représenter à tout moment 4,5% des actifs pondérés en fonction des risques.
- Le capital de niveau 1 total, tel que les fonds propres et le capital supplémentaire de niveau 1, tel que les actions perpétuelles privilégiées, doit représenter 6% des actifs pondérés en fonction des risques à ce moment-là.
- Le capital total, y compris les fonds propres Tier1 et Tier2, doit représenter au moins 8% des actifs pondérés en permanence.
Avantages
- Assouplissement de la réglementation : le capital supplémentaire est subordonné aux déposants et protège ainsi les déposants en cas de faillite bancaire, tandis que les fonds propres absorbent les pertes. Au moins 50% du capital total doit être de niveau 1 conformément à l'exigence réglementaire. Cela signifie qu'il s'agit d'une exigence de fonds propres de niveau 1 de 4% par rapport aux actifs pondérés en fonction des risques (soit 8% * 0,5), c'est-à-dire que la moitié de l'exigence de niveau 1 doit être satisfaite avec des fonds propres ordinaires. Aucune exigence de ce type n'a été mise en œuvre pour les fonds propres de catégorie 2.
- Dernier recours en cas de liquidation: les actions ordinaires sont appelées capital de continuité. Il absorbe les pertes lorsque la banque a des fonds propres positifs. (continuité d'exploitation) Les fonds propres de catégorie 2 ont disparu. Lorsque la banque a un capital négatif et n'est plus en exploitation, elle contribue à absorber les pertes. Les déposants sont classés au-dessus du capital de niveau 2 tant que le capital de niveau 2 est positif, les déposants doivent être payés en totalité.
Désavantages
Le capital de niveau 2 est un fardeau pour les actifs de l'entreprise: le capital de niveau 1 est considéré comme le capital propre d'une banque, car l'argent aide une banque à financer ses opérations régulières en cours et constitue la base de la force d'une institution financière. Cependant, le capital de niveau 2 ne comprend pas le capital propre de l'entreprise, car les dividendes ou les intérêts doivent être payés périodiquement. Le défaut de paiement du principal ou des intérêts courus peut entraîner la défaillance de la société.
Points clés à retenir
- Cependant, certains pays exigent que les banques disposent d'un capital supérieur à celui requis par l'accord, à la discrétion des autorités de contrôle bancaire.
- Les éléments du bilan et du hors bilan des banques ont dû être utilisés pour calculer les actifs pondérés en fonction des risques (RWA). Le RWA vise à mesurer l'exposition totale au marché, au crédit et à l'exploitation des banques.
- L'accord Bâle 3 inclut un coussin de conservation du capital dans le cadre de l'exigence de capital total pour protéger les banques en temps de crise financière. Les banques sont tenues de constituer un coussin de fonds propres Tier1 égal à 2,5% des actifs pondérés en fonction des risques en temps normal, qui sera ensuite utilisé pour couvrir les pertes pendant la période de crise.
- Cela signifie qu'en temps normal, une banque doit avoir un minimum de 7% des fonds propres de niveau 1 et le capital total qui ajoute les niveaux 1 et 2 doit être égal à 10,5% des actifs pondérés en fonction des risques.
Conclusion
Les éléments de niveau II sont qualifiés de fonds propres réglementaires car ils aident l'entreprise à mener à bien ses activités quotidiennes. Cependant, l'entreprise doit s'acquitter de son obligation de non-remboursement des dividendes, des intérêts et du capital, ce qui peut entraîner un défaut de paiement.
