Bénéfice net d'exploitation (définition, exemples)

Définition du résultat opérationnel net

Le bénéfice net d'exploitation (NOI) est une mesure de la rentabilité qui représente le montant que l'entreprise a gagné de ses activités principales et est calculé en déduisant les dépenses d'exploitation des revenus d'exploitation. Il exclut les dépenses non opérationnelles telles que la perte à la vente d'une immobilisation, les intérêts, les charges fiscales, etc.

Le résultat opérationnel net reflète l'efficacité de la performance opérationnelle de base de l'entreprise.
Il n'inclut pas les revenus des activités qui ne sont pas directement liés à l'entreprise, tels que les revenus d'investissement, les gains sur la vente d'une immobilisation, etc.
Le concept de résultat opérationnel net est essentiel pour les créanciers et les investisseurs de l'entreprise car il leur donne une image claire du fonctionnement de l'entreprise, de l'efficacité avec laquelle les opérations de l'organisation sont effectuées et du revenu généré par l'activité principale. activités de l’entreprise.

Formule NOI

Ci-dessous la formule

Formule NOI = Revenus d'exploitation - Dépenses d'exploitation
Formule NOI = Revenu d'exploitation - COGS - SG&A

Recettes d'exploitation

Les revenus d'exploitation sont les revenus générés par les opérations quotidiennes d'une entreprise. Nous pouvons prendre l'exemple d'une entreprise impliquée dans la vente de téléphones portables. Maintenant, dans un exercice financier, une entreprise a vendu des mobiles d'une valeur de 500 000 $ et de l'équipement à 100 000 $, réalisant un bénéfice de 5 000 $. Or, dans le cas donné, seuls 500 000 $ sont des revenus d'exploitation car ils ne sont liés qu'à l'activité principale de l'entreprise, et le profit sur la vente d'équipement ne fait pas partie des revenus d'exploitation. Les revenus d'exploitation n'incluent pas les revenus d'activités extraordinaires.

Dépenses d'exploitation

Les charges d'exploitation comprennent tous les coûts ou dépenses directement liés à l'activité commerciale. En d'autres termes, les dépenses d'exploitation comprennent tous les types de coûts, qui doivent être engagés dans la gestion des opérations quotidiennes de l'entreprise. Certains des exemples de dépenses d'exploitation sont les salaires et les salaires, le coût des matières premières, l'énergie et le carburant, le loyer, les services publics, le fret et les frais postaux et la publicité. Les charges d'exploitation excluent les impôts sur le résultat, les pertes liées à la vente d'actifs, les intérêts débiteurs, etc. les taxes. Vos dépenses d'exploitation totales sont de 344 000 $, ce qui exclut les intérêts et les impôts sur le revenu.

Étapes pour calculer le NOI

Comprenons les étapes pour calculer la formule du résultat opérationnel net à l'aide de l'exemple Colgate

Étape 1 - Trouvez les revenus d'exploitation - Identifiez les revenus de base de l'entreprise comme indiqué dans le compte de résultat. Lisez le rapport annuel pour voir ce qui est inclus dans les chiffres des ventes / ventes nettes de l'entreprise.

Notons que les ventes de Colgate étaient de 16034 millions de dollars en 2015 et de 17 277 millions de dollars en 2014.

Étape 2 - Supprimer les autres revenus de ces éléments - S'il existe des sources de revenus autres que les opérations de base de l'entreprise, vous devez exclure ces éléments.

Chez Colgate, nous n'avons pas de tels articles.

Étape 3 - Trouver les frais d'exploitation - Les frais d'exploitation peuvent être facilement identifiés à partir du compte de résultat. Il s'agit essentiellement de la somme totale du coût des marchandises vendues et vendues, des dépenses générales et administratives. Toute autre dépense directement liée à l'entreprise doit être incluse. Toutes les autres dépenses doivent être exclues de la formule de calcul du bénéfice net d'exploitation.

À Colgate, on note que

Dépenses d'exploitation (2015) = COGS + SG&A = 6635 $ + 5464 $ = 12099 millions de dollars
Charges d'exploitation (2015) = COGS + SG&A = 7168 $ + 5982 $ = 13150 millions de dollars

Étape 4 - Suppression des autres dépenses non liées à l'entreprise - Les autres dépenses non liées à l'entreprise ne doivent pas être incluses dans le calcul du bénéfice net d'exploitation

Chez Colgate, nous notons qu'il y a d'autres charges de 62 millions de dollars en 2015 et de 570 millions de dollars en 2014, respectivement. De plus, n'inclut pas les charges non récurrentes des changements comptables au Venezuela de 1084 millions de dollars

Étape 5 - Utilisez la formule NOI

NOI de Colgate (2015) = 16034 millions de dollars - 12099 millions de dollars = 3935 millions de dollars
NOI de Colgate (2014) = 17 277 millions de dollars - 13 150 millions de dollars = 4 127 millions de dollars

Illustration du bénéfice net d'exploitation

Prenons l'exemple d'une pizzeria appartenant à M. X en Californie qui prépare la meilleure pizza de sa région. M. X travaille sur le refinancement de ses prêts actuels auprès d'une banque voisine, il doit donc calculer le NOI.

Après avoir analysé le système comptable, M. X analyse les revenus et dépenses suivants encourus dans l'entreprise:

Ventes: 180000 $
Coût des marchandises vendues: 40000 $
Salaire et salaires: 35000 $
Loyer: 15000 $
Assurances: 20000 $

Il y a eu un incendie dans la pizzeria au cours de l'exercice. La perte par incendie est estimée à 45 000 $. Malheureusement, la compagnie d'assurance n'a pas couvert tous les dommages. M. X calculerait son bénéfice d'exploitation comme suit:

Maintenant, M. X déduira toutes les dépenses des revenus et obtiendra 70 000 $ de profit d'exploitation. Ici, la perte sur feu de 45 000 $ n'est pas incluse car il s'agit d'une perte commerciale extraordinaire et non d'une activité d'exploitation. Par conséquent, M. X déclarera 70 000 $ comme son bénéfice d'exploitation net, et non 25 000 $ (70 000 $ - 45 000 $)

Application NOI

Les parties liées à l'entreprise comme les créanciers, les investisseurs et la direction elle-même utilisent cette mesure pour analyser et évaluer non seulement la rentabilité, mais également l'efficacité des opérations, les perspectives d'avenir et la santé globale de l'entreprise. Plus le bénéfice net d'exploitation de l'entreprise est élevé, plus les chances de survie de l'entreprise sont élevées et plus les chances de payer les dettes et les rendements des prêteurs et des investisseurs sont plus élevées, respectivement.

La tendance à la hausse de ce nombre de produits d'exploitation indique qu'il y a plus de marge de croissance pour l'entreprise dans le futur et vice versa. Les créanciers et les investisseurs veulent toujours traiter avec l'entreprise ayant une tendance à la hausse, car la possibilité d'obtenir un rendement plus élevé est davantage dans ce type d'entreprise.

Maintenant, dans notre exemple, les créanciers et les investisseurs reconnaîtront le fait qu'il y avait eu une perte dans l'organisation, mais cela ne les affecte pas beaucoup car c'est un article extraordinaire, et leur activité principale est de vendre des pizzas.

Conclusion

Ceci est différent de celui du bénéfice net, car le bénéfice net est le bénéfice net calculé après avoir pris en compte toutes les dépenses et revenus. Les gains et les pertes extraordinaires, qui sont ponctuels, les intérêts et les impôts, peuvent parfois fausser le revenu net, ce qui donnera une image différente de l'entreprise qu'elle ne l'est en réalité. Dans ce cas, il est utilisé par les parties car il y a moins de chances que ces chiffres soient manipulés. Il est important que l'on examine le résultat net, mais en même temps, il est également important d'examiner le résultat opérationnel net car il permet une comparaison régulière d'une période à l'autre.