Services bancaires d'investissement au Canada

Comment le Canada est-il un marché pour les services bancaires d'investissement? Est-ce aussi similaire au marché américain? Comment les banques d'investissement au Canada font-elles la sélection? Quel genre de fonds les banques d'investissement canadiennes gèrent-elles? Dans cet article, vous obtiendrez les réponses à toutes les questions ci-dessus.

Jetons un coup d'œil à la séquence de l'article -

Aperçu des services bancaires d'investissement au Canada

Pour les étrangers, il semble que les services bancaires d'investissement au Canada ressemblent beaucoup aux services bancaires d'investissement aux États-Unis, n'est-ce pas? Faux! En fait, il y a beaucoup de différence en termes de recrutement, de processus de sélection, de marché, de demande d'emplois en banque d'investissement au Canada et d'investissements traités.

La première chose que vous remarquerez dans les services bancaires d'investissement au Canada, c'est qu'il est très difficile d'entrer. Mais, heureusement, très peu de gens ont fait une demande de services bancaires d'investissement au départ.
La deuxième chose notable est le marché. Les services bancaires d'investissement au Canada sont beaucoup plus petits qu'aux États-Unis. Ici, la banque d'investissement s'articule autour de quatre pôles financiers (généralement) - Toronto, Calgary, Montréal et Vancouver. Si vous voulez entrer par effraction, il est préférable que vous viviez à proximité de ces endroits ou que vous puissiez vous y installer.
La troisième chose qui mérite d'être signalée est le type de structure des banques d'investissement canadiennes. Aux États-Unis, généralement, des personnes issues d'instituts de MBA de premier ordre sont directement embauchées pour des postes d'associés; mais au Canada, les analystes ne deviennent associés que dans un délai de 3 ans. De plus, au Canada, un MBA n'est pas aussi courant qu'aux États-Unis. Et ce qui est plus surprenant, c'est que les banques d'investissement au Canada sont prêtes à accepter des propositions de candidats venant de milieux complètement différents / non conventionnels.
La dernière chose qui vous donnera un aperçu des services bancaires d'investissement au Canada est l'objectif de l'investissement. Aux États-Unis, la concentration et la portée de l'industrie sont toutes deux beaucoup plus importantes. Cependant, dans les services bancaires d'investissement au Canada, les investissements se concentrent réellement sur trois secteurs spécifiques: l'énergie, les mines et les ressources naturelles. Dans deux pôles financiers de Toronto et de Montréal, peu d'investissements technologiques, biotechnologiques et pharmaceutiques peuvent être trouvés.

Regardons maintenant le service offert par les banques d'investissement canadiennes.

Services bancaires d'investissement au Canada

Dans le cas des services offerts, les banques d'investissement canadiennes sont similaires. Jetons un coup d'œil aux différents services qu'ils proposent sous l'égide de la banque d'investissement -

Conseil / M & A: Le plus important de tous les services est le conseil en M&A. Quelles que soient les exigences de la firme, qu'elles puissent être fusionnées, acquises ou vendues, les banques d'investissement au Canada sont toujours sur leurs gardes pour aider leurs clients à obtenir les meilleures offres et à offrir le meilleur rapport qualité-prix. S'il y a de la complexité dans les transactions, les équipes de M&A les plus efficaces géreront et offriront à leurs clients un service de conseil sans tracas.
Services pour les marchés des titres de créance et des capitaux propres: quels que soient les besoins - couverture, prise de participation, augmentation ou cession de rendement, les banques d'investissement canadiennes aident les clients à comprendre les tendances du marché et mentionnent des façons d'agir en conséquence. Aujourd'hui, les marchés de la dette et des capitaux propres sont très volatils et il faut être suffisamment informé pour pouvoir en tirer un profit. L'équipe d'experts des banques d'investissement canadiennes guide à travers toutes les subtilités et aide les clients à gagner beaucoup d'argent sur chaque transaction.
Recherche d'investissement: Les banques d'investissement au Canada (comme les banques d'investissement américaines) sont assez bonnes dans la recherche d'investissement. Étant donné que l'objectif du marché est étroit, ils peuvent approfondir chaque marché qu'ils examinent. En conséquence, ces rapports de recherche deviennent des propriétés inestimables pour des clients estimés. Ils utilisent des études de marché quantitatives, la modélisation statistique, l'analyse de l'empreinte numérique et la science des données tout en recherchant les meilleures offres d'investissement.
Financement sur mesure: Le financement sur mesure est une autre avenue de services offerts par les banques d'investissement canadiennes. Du long terme au court terme, du plus simple au plus complexe, ces banques proposent toutes sortes de solutions de financement personnalisées pour tous leurs clients.
Produits d'investissement de détail: Les banques d'investissement au Canada offrent également des produits d'investissement de détail. Chaque individu a des objectifs de placement et un goût du risque différents. Les banques d'investissement canadiennes offrent des points d'entrée à tous les marchés et stratégies possibles pour y accéder et générer de meilleurs rendements.
Services de vente et de négociation: Les services bancaires d'investissement au Canada fournissent également des services de vente et de négociation aux clients qui cherchent à s'engager efficacement sur leur marché et à gagner plus d'argent. Des actions au comptant aux facilités de crédit, des marchés émergents aux produits dérivés, les banques d'investissement au Canada aident tous leurs clients à accéder aux produits et à fournir les liquidités dont ils ont besoin.

Principales sociétés de services bancaires d'investissement au Canada

Leadersleague.com a publié son classement 2016 des meilleures banques d'investissement au Canada. Leadersleague.com a fourni des classements pour les grandes capitalisations ainsi que pour les petites et moyennes capitalisations.

Principales banques d'investissement au Canada - Grande capitalisation

Banques d'investissement de premier plan

BMO Marchés des capitaux
Marchés mondiaux CIBC
RBC Marchés des capitaux

«Excellentes» banques d'investissement

Goldman Sachs
Morgan Stanley
Banque Scotia
Valeurs Mobilières TD

Banques hautement recommandées

Bank of America Merrill Lynch
Barclays
GMP Securities
HSBC
JP Morgan
Financière Banque Nationale

Principales banques d'investissement au Canada - Petites et moyennes capitalisations

Banques d'investissement de premier plan

BMO Marchés des capitaux
Marchés mondiaux CIBC
Services financiers Banque Nationale
RBC Marchés des capitaux

«Excellentes» banques d'investissement

Valeurs mobilières Cormark
FirstEnergy Capital
GMP Securities
Groupe Macquarie
PWC
Valeurs Mobilières TD

Banques hautement recommandées

Canaccord Genuity
Banque d'investissement UBS
Banque Scotia

Processus de recrutement dans les banques d'investissement au Canada

Le processus de recrutement dans les banques d'investissement canadiennes est très différent de celui des principales banques d'investissement aux États-Unis et en Europe. Jetons un coup d'œil au processus en détail -

Absence de centres d'évaluation: les banques d'investissement au Canada font du recrutement au moyen d'entrevues en personne et de sélection directe. Il n'existe aucun centre d'évaluation pour choisir les candidats. Dans les banques d'investissement européennes, le recrutement n'est pas perçu; cependant, aux États-Unis, on verrait rarement l'existence de centres d'évaluation en cours de recrutement.
Les CV sont également de nature similaire: si vous créez un CV adapté aux banques, cela suffirait. Il n'est pas nécessaire d'en faire autre chose et pas du tout besoin de le faire. Un CV bancaire simple et facile à lire fera l'affaire.
L'entrevue est entièrement centrée sur «l'aménagement»: comme les bureaux et les banques sont plus petits au Canada, l'idée «d'aménagement» est la plus importante pour eux. Ainsi, cela ne les dérange pas d'appeler des personnes d'autres milieux non conventionnels; mais ils devraient être culturellement adaptés à l'organisation. Et c'est la raison pour laquelle toutes les questions d'entrevue seraient principalement des questions «adaptées». Donc, si vous souhaitez vous lancer dans une banque d'investissement au Canada, informez-vous bien à l'avance sur la banque d'investissement et voyez si vos aspirations, vos connaissances, vos compétences et vos ambitions correspondent à la culture actuelle de la banque.
La première série d'entretiens: Généralement, cet entretien est réalisé par l'agence ou parfois directement par les banques. Dans cet entretien, ils veulent savoir si vous pouvez travailler ou non. Il s'agit d'un entretien de sélection de base et si vous êtes raisonnablement bon, il y a de fortes chances que vous le passiez facilement.
Entretiens de super-journée : Au cours de ces entretiens, les candidats sont stressés sur ce que seraient les interviews de super-journée. Dans des circonstances normales, les entretiens dépendront de votre expérience et des personnes avec lesquelles vous avez travaillé. Habituellement, les entretiens d'une super journée portent soit sur l'adaptation, soit sur l'évaluation de votre expertise technique. Lors des entretiens d'une super journée, les enquêteurs veulent savoir s'ils peuvent vous aimer ou non. S'ils vous aiment, vous serez embauché. Dans le cas des banques d'investissement canadiennes, les entrevues de super-journée portent davantage sur l'adaptation et moins sur les capacités techniques. Mais vous devez être assez décent en matière d'expertise technique.
Une série d'entretiens supplémentaires: s'ils obtiennent quelques candidats après des entretiens de super-journée, vous pouvez vous attendre à une autre série d'entretiens pour savoir qui serait embauché à la fin de la journée. Dans cet entretien, ils examineront à la fois les candidats, leur composition, leur formation, leur éthique de travail, leurs connaissances et leur expertise technique, etc. Après avoir évalué de manière holistique les avantages et les inconvénients des deux candidats, ils décideront enfin qui sera embauché .

Culture dans les banques d'investissement au Canada

Vous pensez peut-être que la culture des services bancaires d'investissement au Canada serait très différente de celle des banques d'investissement américaines. Mais la vérité est que c'est assez similaire. Dans les banques d'investissement canadiennes, vous devez consacrer au moins 90 heures par semaine, chaque semaine. Cela signifie que vous auriez un équilibre presque sans vie professionnelle. Et si vous avez décidé de travailler dans une banque d'investissement, l'équilibre entre vie professionnelle et vie privée est peut-être la dernière chose qui vous traversera l'esprit.

Dans la plupart des cas, vous passerez 30% de votre temps sur des offres et des clients. Et le reste du temps serait consacré à la recherche de prospects, à la création de modèles financiers et à l'élaboration de pitch books. À moins que vous ne fassiez partie d'un groupe extrêmement occupé de banquiers d'investissement, dans les banques d'investissement canadiennes, c'est ainsi que vous travailleriez.

Et si vous travaillez en tant qu'analyste, votre exposition serait bien plus que celle des analystes des banques d'investissement américaines. La raison en est la taille des fonds et des clients que vous gérerez. Habituellement, dans les services bancaires d'investissement au Canada, les deux sont plus petits.

Jetez également un œil à Investment Banking Lifestyle

Salaires de Investment Banking au Canada

Si vous souhaitez travailler comme banquier d'investissement au Canada, ce devrait être par passion ou par curiosité profonde de connaître le marché. Si vous êtes là pour obtenir une compensation, vous risquez d'être déçu.

Voici pourquoi.

Le salaire moyen des banquiers d'investissement au Canada est d'environ 65 000 $ CAN par année. Cependant, il y a aussi de bonnes nouvelles. Si vous pouvez vous en tenir à cette industrie pendant quelques années, vous pourriez gagner un salaire décent. Jetez un œil au tableau ci-dessous -

source: payscale.com

Nous examinerons un autre graphique ci-dessous qui vous donnera une idée des bonus et de la participation aux bénéfices -

source: payscale.com

Si nous regardons le bonus, nous verrons qu'il est énorme et que l'expérience a certainement beaucoup à voir avec le bonus que vous gagnez. Si vous avez plus d'expérience, vous pourrez gagner encore plus de 100 000 $ CAN en bonus.

Regardons le graphique ci-dessous qui montre comment l'expérience affecte les salaires dans les services bancaires d'investissement au Canada -

source: payscale.com

Si vous regardez le tableau ci-dessus, vous verrez que dans la plupart des cas, les personnes expérimentées touchent plus de salaires (et cela augmente toujours d'année en année); mais dans le cas de l'entrée de gamme, le contraire est vrai. Les salaires au niveau d'entrée sont bas.

Mais que se passe-t-il lorsque nous examinons la structure salariale selon l'expérience?

(source: payscale.com

À partir du graphique ci-dessus, nous pouvons comprendre une chose surprenante. Si nous regardons le paiement en fonction des années d'expérience, nous verrons que lorsque les banquiers d'investissement ont 10 à 20 ans d'expérience, ils gagnent environ 140 000 $ CAN par an, ce qui est le point idéal. Après 20 ans d'expérience, le salaire commence à baisser et atteint environ 100 000 dollars canadiens par an.

Cela signifie que nous pouvons conclure qu'avec 20 ans d'expérience en tant que banquier d'investissement au Canada, la rémunération atteint son niveau de saturation et si les banquiers d'investissement ne changent pas ou ne démarrent pas leurs propres fonds ou entreprises, il leur serait difficile de continuer à gagner. plus.

Possibilités de sortie des services bancaires d'investissement au Canada

Par rapport aux États-Unis, les banques d'investissement au Canada, il y a moins d'obsession pour les opportunités de sortie.

La raison en est que la plupart des banquiers d'investissement aiment leur travail et ils aiment rester dans leur emploi pendant une longue période plutôt que de changer de carrière.

Cependant, vous pouvez toujours changer et opter pour un MBA. Mais au Canada, après le MBA, les gens s'en tiennent rarement aux services bancaires d'investissement. Ils empruntent des voies différentes, notamment dans le secteur bancaire (attention: pas la banque d'investissement).

Consultez également ce guide détaillé des opportunités de sortie de la banque d'investissement

Conclusion

Dans les services bancaires d'investissement au Canada, tout se passe à un niveau inférieur. Mais l'environnement est excellent et il y a un marché émergent qui attend d'être exploré. Si vous avez de l'expérience dans les banques d'investissement américaines et que vous souhaitez travailler au Canada, les barrières à l'entrée ne sont pas pour vous. Même si vous vous évanouissez d'une université de premier ordre aux États-Unis, au Canada, la banque d'investissement serait une option très lucrative pour vous; car il y aurait beaucoup moins de concurrence et vous pouvez immédiatement prendre en charge le poste.

Cependant, si vous êtes du Canada, avoir suffisamment de passion et de curiosité fera l'affaire pour vous.