Comment obtenir un emploi dans un hedge fund?
Pour entrer dans le fonds spéculatif, la personne doit remplir les diplômes requis et les critères de compétences, obtenir le diplôme de maîtrise comme le CFA et le CAIA même s'ils ne sont pas obligatoires car cela aide à obtenir les meilleurs emplois et obtenir le diplôme connaissance de l'industrie en effectuant un stage au hedge fund et en travaillant sur les différentes compétences telles que les compétences en modélisation financière, une connaissance approfondie de l'investissement et de la finance, etc.
Explication
Entrer dans un hedge fund n'est pas un jeu d'enfant. Et ce n'est pas pour les timides. Les gestionnaires de fonds spéculatifs sont la source ultime de connaissances du secteur, de compétences en investissement et d'une exécution sans faille des livrables (car il y a tellement d'argent en jeu). Donc, si vous souhaitez entrer dans un hedge fund, voici ce que vous devez commencer par savoir comment être un professionnel des hedge funds.
La première chose doit être mentionnée en premier. Il y a quelques exigences si vous souhaitez vous lancer dans des hedge funds. Ils ne sont pas de nature bouleversante, mais pas une liste facile à cocher également -
- Étudiez-vous constamment les investissements, les scénarios de marché, les fluctuations des stocks, etc.?
- Vous avez des idées d'investissement originales et pouvez-vous les mettre en œuvre immédiatement?
- Êtes-vous impliqué dans des investissements en actions? Si vous n'investissez pas vous-même, vous ne saurez jamais ce que c'est que d'être dans les hedge funds.
- Voulez-vous faire l'effort ardu jour après jour pendant au moins 4 à 6 ans?
Les pré-requis ci-dessus sont relatifs. Cependant, si vous cochez «oui» à tous, vous n'aurez aucun problème à entrer dans les hedge funds. Mais si vous dites «non» à l'une des questions ci-dessus, repensez-y et reconsidérez votre position.
Types d'emplois dans les hedge funds
Maintenant, parlons de ce que c'est d'être un professionnel des hedge funds.
Dans Hedge Fund, il existe deux types d'emplois de hedge funds que vous pouvez occuper: premièrement, vous pouvez travailler dans le front office que la plupart des gens recherchent, et deuxièmement, vous pouvez travailler dans le back-office.
Le front office étant la voie la plus attractive dans un hedge fund, nous en parlerons en détail.
Habituellement, vous avez trois options au front office -
# 1 - Traders
Ces personnes sont également appelées Execution Traders (ET). Il existe deux types d'ET dans un hedge fund typique. Premièrement, il y a des commerçants qui génèrent de nouvelles idées et les exécutent. Deuxièmement, il y a des commerçants qui n'exécutent que les idées des autres.
source: Indeed.com
# 2 - Analystes d'investissement (IA):
Ce sont ces personnes qui déploient des efforts ardus pour faire la recherche, générer de nouvelles idées et aider les cadres supérieurs à prendre une décision prudente. Il y a deux échelons dans la position des analystes d'investissement: les analystes juniors et les analystes seniors. Ces analystes d'investissement sont également appelés analystes de recherche.
source: Indeed.com
# 3 - Gestionnaires de portefeuille:
Ces personnes sont les patrons et siègent au plus haut niveau. Ils décident où investir et quoi acheter / vendre. Les gestionnaires de portefeuille se tournent vers les analystes de recherche et posent des questions sur leurs résultats. Et en cas de problème, les analystes de recherche sont invités à revoir le rapport de recherche pour fournir une recommandation solide. Ensuite, les gestionnaires de portefeuille prennent l'appel final et demandent aux traders d'acheter / vendre tout au bon prix.
source: Indeed.com
Alors, parlons maintenant brièvement du back office.
Dans le back-office, vous avez besoin de personnes pour prendre en charge la fonction principale. Puisque le principal attrait des hedge funds est le «front office», les employés du back office ne sont pas sous les feux de la rampe. Ces gens sont des gens de technologie qui soutiennent le système, des ninjas administratifs qui gardent les choses en ordre et s'occupent des moindres détails, et des directeurs financiers qui s'occupent de toute la fonction financière de l'organisation.
Si vous souhaitez entrer dans un hedge fund (front office), vous pouvez commencer en tant qu'analyste / trader junior dans un petit / grand hedge fund, et éventuellement être promu.
Emploi de fonds spéculatifs - Qualifications éducatives
source: Indeed.com
La vraie réponse concernant la qualification d'un gestionnaire de fonds spéculatifs est la suivante: «vous n'avez besoin d'aucune qualification pour être gestionnaire de fonds spéculatifs, sauf quelques certifications».
Mais généralement, les personnes qui gèrent des fonds importants (5 à 10 millions de dollars AUM ou même plus) proviennent d'universités prestigieuses. Et ils ont des connaissances impeccables dans un ou plusieurs domaines dans lesquels ils travaillent, par exemple les devises étrangères, les oranges, le pétrole, les actions, l'or, le café, les stocks de détail, etc.
Alors, avez-vous besoin de qualifications d'élite pour faire une marque dans les hedge funds?
Bien sûr que oui.
Si vous avez de grandes qualifications, cela vous facilitera certainement les choses.
Par exemple, si vous avez un baccalauréat et une maîtrise en finance / mathématiques / économie d'une université réputée, les connaissances vous aideront certainement à prendre de meilleures décisions qu'un profane qui n'a aucune expérience dans la finance / des domaines pertinents.
Si vous ne voulez pas vous lancer dans ce genre de pédagogie, vous pouvez suivre un cours intensif en finance et commencer.
Jetez un œil au guide ci-dessous qui peut vous aider à bien suivre la voie des hedge funds -
- Choisissez le commerce: la première étape est simple. Après la 10e norme, choisissez le commerce avec la comptabilité et l'économie.
- Étudiez un baccalauréat en comptabilité / finance: envisagez de poursuivre un diplôme en comptabilité ou en finance de premier ordre après votre 10 + 2.
- Optez pour une maîtrise pour obtenir un avantage supplémentaire: bien qu'il ne soit pas obligatoire d'obtenir une maîtrise, vous pouvez vous assurer de ne pas faire partie de la foule en poursuivant une maîtrise d'une prestigieuse université en finance / comptabilité / économie.
- Qualifications supplémentaires: Vous pouvez également poursuivre CFA pour obtenir une analyse d'investissement. Vous pouvez également poursuivre un MBA dans une université prestigieuse et obtenir un doctorat quantitatif.
- Acquérir de l'expérience: pour faire votre marque dans l'industrie des hedge funds, vous devez connaître le secteur financier de bout en bout. Quelques années d'expérience dans un domaine spécifique vous aideront grandement.
- Obtenir une licence: pour commencer en tant que gestionnaire de fonds spéculatifs, vous devez obtenir une licence auprès de la Financial Industry Regulatory Authority.
- Devenez le meilleur dans votre domaine d'expertise: vous devez tout savoir sur un secteur spécifique. Ce « tout » inclut tant que vous devriez être la seule personne qui sait qu'elle .
Suivez ce cadre simple et cela vous incitera à faire une belle carrière dans les hedge funds.
Compétences requises pour les fonds spéculatifs
source: Indeed.com
Sans plus tarder, examinons les compétences que vous devez posséder pour entrer dans un hedge fund -
- Intuition: la plupart des gens ne considèrent pas cela comme une compétence; mais pour un gestionnaire de hedge funds, c'est la compétence la plus importante à avoir. L'intuition est une compétence qui s'accompagne de beaucoup de pratique répétitive. Si vous étudiez constamment un sujet (disons l'investissement dans l'or), après un certain temps, vous seriez en mesure de relier diverses idées non liées en un modèle concret et reconnaissable que vous pouvez mettre en œuvre avec succès dans la sélection et le choix des investissements. L'intuition ne se développera que par répétition, et vous saurez quand vous l'aurez.
- Analyse quantitative: C'est l'une des compétences les plus importantes à posséder si vous voulez faire un excellent travail dans l'industrie des hedge funds. La meilleure façon de développer une compétence d'analyse quantitative est d'opter pour un travail quantitatif où vous devez faire beaucoup d'analyses et fournir régulièrement de nombreuses recommandations. Vous pouvez opter pour un poste d'économiste ou un poste d'analyste financier. Une autre façon de développer des compétences quantitatives est de poursuivre des études supérieures et de faire un doctorat quantitatif où vous vous lancerez dans des études approfondies de divers modèles quantitatifs.
- Gestion des investissements: cela devrait être votre point fort. Si vous savez gérer les investissements, vous répondrez à l'une des exigences les plus élevées des petits / grands hedge funds. Pour développer cette compétence, vous pouvez commencer à investir par vous-même (si vous n'avez pas l'expérience). Commencez tôt pour avoir quelques années d'expérience avant de vous lancer dans une carrière dans les hedge funds. Pratiquer vous-même les placements vous apprendra deux choses: premièrement, comment atténuer le risque autant que vous le pouvez; et deuxièmement, comment maximiser le rendement de votre portefeuille. Ces deux compétences vous seront inestimables lorsque vous postulez à un emploi dans un hedge fund.
- Initiation: la plupart des gens pensent que l'initiation ne peut pas être mesurée. Mais si vous travaillez pendant une semaine dans un cabinet, n'importe qui pourra vous dire si vous avez une initiation ou non. Si vous êtes vraiment prêt à faire du chahut dans le fonds spéculatif, vous aurez alors une initiation à tout savoir. Parce que les personnes qui sont attachées à tout type de fonds spéculatif sont les personnes les plus compétentes de l'industrie. Sans initiation, vous ne pouvez pas acquérir de vastes connaissances et maîtriser les compétences requises dans l'industrie des hedge funds.
Hedge Fund Salaire et équilibre entre vie professionnelle et vie privée
La règle de base des hedge funds est la règle à suivre «2-20». Selon cette règle, tout hedge fund gagnera des frais de gestion de 2% sur la totalité des actifs sous gestion (AUM) plus le hedge fund recevra également un bonus de 20% sur tout gain réalisé au cours d'une période donnée.
Le salaire varie donc considérablement. Cependant, comme vous travailleriez sous la direction de quelqu'un d'autre, au début, vous devez connaître une fourchette de rémunération que vous obtiendriez une fois que vous entrez dans le fonds de couverture.
Selon la société de recherche de cadres Glocap, les professionnels débutants gagneraient une rémunération de base d'environ 90 000 $ à 125 000 $ par an. Mais il est possible de gagner le même montant en bonus et de gagner environ 295 000 $ par an en compensation totale.
Jetons un coup d'œil aux détails de la rémunération des professionnels des hedge funds ci-dessous -
source: efinancialcareers.com
D'après les données ci-dessus, il est clair que les professionnels des hedge funds gagnent de l'argent décent en acquérant plus d'expérience.
Mais l'astuce pour gagner plus de rémunération dans le hedge fund est de cesser d'être un employé et d'essayer d'être un partenaire à la place. En tant que partenaire, vous investirez de l'argent dans le fonds spéculatif et ferez généralement une partie discrétionnaire des bénéfices que le fonds réalisera.
En ce qui concerne les heures de travail dans un hedge fund, vous travaillerez beaucoup moins que les emplois de banque d'investissement ou de private equity. Vous n'avez pas besoin de mettre plus de 100 heures dans le hedge fund. Tout ce dont vous avez besoin est de 70 heures de travail par semaine. La plupart des professionnels qui travaillent dans les hedge funds travaillent généralement entre 50 et 70 heures par semaine. Cela signifie que les gestionnaires de fonds spéculatifs bénéficient d'un excellent équilibre entre vie professionnelle et vie privée, même s'ils gagnent autant à la fin de l'année.
Stratégies pour entrer dans le Hedge Fund
Voici quelques points à garder à l'esprit si vous souhaitez vous lancer dans un hedge fund -
# 1 - Habituez-vous au processus de recrutement:
Les entretiens avec les hedge funds sont très différents et plus étendus que les entretiens de banque d'investissement.
- Vous aurez des rondes générales - ronde de forme, ronde de RH et ronde de partenaire. Parallèlement à cela, vous devez passer par une session d'analyse d'études de cas. Vous recevrez un délai de quelques jours et un compte de résultat, un bilan et un état des flux de trésorerie d'une entreprise vous seront fournis. Et puis il vous sera demandé de préparer un briefing d'une page sur la valorisation de l'entreprise.
- Sachez quelles questions sont posées lors des entretiens dans les hedge funds. Quatre questions qui sont généralement posées lors d'une entrevue avec un hedge fund sont: (1) Bref sur votre parcours (racontez votre histoire structurée); (2) Pourquoi un hedge fund? (Soyez précis dans votre réponse); (3) Avez-vous investi? Si oui, quelle sorte de? (Partagez votre expérience); (4) Quels sont vos titres préférés? Et pourquoi? (Mentionnez votre préférence et dites pourquoi c'est votre préférence).
# 2 - Faites des stages:
La seule façon de connaître le secret commercial est de devenir stagiaire. Si vous venez de milieux différents et que vous n'avez aucune connaissance dans un hedge fund, vous pouvez lire beaucoup de choses sur les hedge funds et ensuite faire quelques stages. Ces stages devraient se faire directement dans des hedge funds afin que vous puissiez avoir une idée de la façon dont les choses fonctionnent là-bas.
# 3 - Réseau:
Le réseautage est la clé. Vous n'avez peut-être pas les connaissances ou les antécédents requis pour le moment. Mais si vous connaissez suffisamment de gens de l'industrie, les choses deviendraient beaucoup plus faciles pour vous. Bien sûr, vous devez acquérir les compétences et acquérir la base de connaissances, mais vous serez toujours en avance sur quelqu'un qui n'a jamais essayé le réseautage.
# 4 - Tenez-vous en et essayez d'atteindre un statut de partenaire:
Ne quittez pas les hedge funds si vous faites face à des échecs au départ. Le marché est volatil et le risque est plus élevé. Mais si vous vous y tenez, vous finirez par acquérir le statut de partenaire et dans quelques années, vous pourrez prendre votre retraite et démarrer quelque chose par vous-même.
Conclusion
Le hedge fund n'est pas fait pour la foule. Si vous voulez vraiment entrer dans les hedge funds et gagner de l'argent et que vous avez un appétit pour la prise de risque, vous avez la combinaison parfaite pour devenir un gestionnaire de hedge funds. Cependant, la route est glissante et pas toujours rose. Vous devez être stable et continuer à vous pousser pour devenir le meilleur de l'industrie.
