Exemples d'analyse coûts-avantages

Exemples d'analyse coûts-avantages

Un exemple d'analyse coûts-avantages comprend le rapport coûts-avantages où supposons qu'il y ait deux projets où le projet un engendre un coût total de 8 000 $ et génère des bénéfices totaux de 12 000 $, tandis que le projet deux engendre des coûts de Rs. 11000 $ et des bénéfices de 20000 $, par conséquent, en appliquant une analyse coûts-avantages, le rapport coûts-avantages du premier projet est de 1,5 (8000 $ / 12000 $) et le ratio du deuxième projet est de 1,81 (11000 $ / 20000 $), ce qui signifie le projet deux est faisable étant d'avoir un rapport coût-bénéfice élevé.

Les exemples suivants d'analyse coûts-avantages permettent de comprendre les différents types de domaines dans lesquels une analyse coûts-avantages peut être menée par une organisation. L'analyse coûts-avantages est menée par les dirigeants de l'entreprise avant de sélectionner tout nouveau projet d'usine afin d'évaluer tous les avantages potentiels (revenus) et les coûts que l'entreprise peut générer si elle entreprend et achever le projet car le résultat de l'analyse aidera pour déterminer s'il est financièrement faisable pour l'entreprise de démarrer le projet analysé ou non.

Exemple 1

Financial Analysis International Ltd prévoit d'entreprendre un projet. Il a deux alternatives avec les avantages et les coûts suivants.

Donné,

Alternative 1

  • La valeur totale des coûts du projet 1 = 60 millions de dollars
  • Avantages disponibles du projet 1 = 100 millions de dollars

Alternative 2

  • La valeur totale des coûts du projet 2 = 10 millions de dollars
  • Avantages disponibles du projet 2 = 21 millions de dollars

À l'aide de l'analyse coûts-avantages, quel projet l'entreprise doit-elle choisir?

Solution

Afin de décider quel projet l'entreprise devrait opter à l'aide de l'analyse coûts-avantages, le rapport avantages-coûts sera calculé pour les deux projets.

Ratio avantages-coûts = avantages disponibles du projet / valeur totale des coûts

Alternative 1

Le rapport avantages-coûts peut être calculé comme suit:

= 100 millions de dollars / 60 millions de dollars

Rapport avantages-coûts = 1,667

Alternative 2

Le rapport avantages-coûts peut être calculé comme suit:

= 21 millions de dollars / 10 millions de dollars

Rapport avantages-coûts = 2,1

Analyse: Étant donné que les deux projets ont des résultats positifs, les deux projets sont bénéfiques pour l'entreprise, c'est-à-dire que l'entreprise sera bénéficiaire si elle entreprend l'un des projets. Cependant, comme l'entreprise doit en choisir un sur deux, le projet présentant un rapport avantages-coûts plus élevé sera sélectionné. Dans le cas présent, le projet 2 a un rapport avantages-coûts plus élevé, de sorte que le projet d'analyse coûts-avantages 2 sera sélectionné par Financial Analysis International Ltd

Exemple # 2

Sports International Limited prévoit d'étendre ses activités et pour cela, il faudra quatre nouveaux employés dans l'organisation. Afin d'analyser si l'expansion est bénéfique ou non, la direction de l'entreprise décide d'utiliser l'analyse coûts-avantages. Voici les informations disponibles sur les avantages et les coûts liés à l'expansion:

  • Dans un délai d'un an, on s'attend à ce que si l'entreprise embauche quatre employés pour l'expansion, le chiffre d'affaires de l'entreprise augmentera de 50%, c'est-à-dire que l'avantage des revenus sera d'environ 250 000 $.
  • Parallèlement à cela, en raison de la nouvelle entreprise de location, la valeur de l'entreprise augmentera, ce qui entraînerait un revenu supplémentaire de 30 000 $.
  • Le salaire des nouveaux employés est estimé à 160 000 $.
  • Le coût supplémentaire de l'embauche est estimé à 15 000 $.
  • Le coût du matériel et des logiciels supplémentaires requis s'élèvera à environ 25 000 $

Analysez l'expansion à l'aide de l'analyse coûts-avantages.

Solution

  • Bénéfice total du projet = augmentation des revenus de l'expansion
  • Bénéfice total du projet = 250 000 $ + 30 000 $ = 280 000 $
  • Coût total de l'expansion = Salaire des nouveaux employés + Coût de l'embauche + Coût du matériel et des logiciels supplémentaires
  • Coût total de l'expansion = 160000 USD + 15000 USD + 25000 USD
  • Coût total de l'expansion = 200 000 USD

Le rapport avantages-coûts sera maintenant calculé pour l'expansion.

= 280 000 USD / 200 000 USD

Rapport avantages-coûts = 1,40

Comme l'expansion a un rapport avantages-coûts positif (le total des avantages dus à l'expansion est supérieur au coût total), l'entreprise devrait poursuivre l'expansion du projet et embaucher de nouveaux employés, car cela sera bénéfique pour l'entreprise.

Exemple # 3

Constru Ltd est un promoteur immobilier. Il envisage de réaliser l'investissement pour lequel il est tombé sur différentes options d'investissement. Voici les informations disponibles sur les avantages et les coûts liés aux différentes options d'investissement:

Option 1

Construire 200 appartements dont 100 appartements seront donnés sur le loyer pour une période de 10 ans au loyer de 2000 $ par an. Après la période de 10 ans, les 100 appartements loués seraient vendus au prix de 100000 $

Du côté des coûts, le coût de construction s'élèverait à 110 000 $ par appartement qui peut être vendu à 150 000 $ chacun. Outre le coût de construction, le coût des ventes et du personnel s'élèverait à 700 000 dollars par an. Le coût de financement du projet serait de 1 500 000 $ et le projet durerait 2 ans.

Option 2

Construisez 100 appartements dont 20 seront donnés sur le loyer pour une période de 5 ans au loyer de 3 000 $ par an. Après la période de 5 ans, les 20 appartements loués seraient vendus au prix de 120000 $

Du côté des coûts, le coût de construction s'élèverait à 150 000 $ par appartement qui peut être vendu à 200 000 $ chacun. Outre le coût de construction, le coût des ventes et du personnel s'élèverait à 450 000 dollars par an. Le coût de financement du projet serait de 4 000 000 $ et le projet durerait 1 an.

Analysez les options d'investissement à l'aide de l'analyse coûts-avantages.

Solution

Option 1

Le rapport avantages-coûts peut être calculé comme suit:

= 27000000/26400000

Rapport avantages-coûts = 1,02

Option 2

Le rapport avantages-coûts peut être calculé comme suit:

= 18700000/17900000

Rapport avantages-coûts = 1,04

On voit que le rapport avantages-coûts de l'option 1 est de 1,02 et l'option 2 est de 1,04. Lorsque les deux options sont comparées, on peut voir que l'option 2 a un rapport avantages / coûts plus élevé et que l'entreprise devrait donc passer au-dessus de l'option 1.

Conclusion

La méthode d'évaluation de l'analyse coûts-bénéfices permet ainsi d'identifier les options efficaces disponibles par l'entreprise et d'en faire les meilleurs choix, ce qui devrait s'avérer à la fois avantageux et moins coûteux pour l'entreprise. Ainsi, les dirigeants de l'entreprise avant de sélectionner une alternative pour la nouvelle usine ou le nouveau projet doivent effectuer une analyse coûts-avantages afin de pouvoir juger de la faisabilité financière du projet de manière appropriée.